經(jīng)濟導(dǎo)報記者 石憲亮
據(jù)上交所網(wǎng)站消息，上交所上市委將于12月27日審議拉普拉斯新能源科技股份有限公司(簡稱“拉普拉斯”)首發(fā)申請。該公司保薦機構(gòu)為華泰聯(lián)合證券。
拉普拉斯在招股書中披露，公司計劃于深交所科創(chuàng)板上市，本次擬公開發(fā)行新股數(shù)量不超過4053.26萬股，擬募集資金18億元，分別用于光伏高端裝備研發(fā)生產(chǎn)總部基地項目、半導(dǎo)體及光伏高端設(shè)備研發(fā)制造基地項目和補充流動資金。
數(shù)據(jù)顯示，三年多的時間拉普拉斯從資不抵債到凈利破億，表現(xiàn)較為亮眼；但深入了解后發(fā)現(xiàn)，該公司在財務(wù)數(shù)據(jù)、關(guān)聯(lián)關(guān)系、募投項目等方面仍存在諸多疑問。
與客戶披露的數(shù)據(jù)“打架”，財務(wù)問題遭質(zhì)疑
拉普拉斯是一家高效光伏電池片核心工藝設(shè)備及解決方案提供商，主營業(yè)務(wù)為光伏電池片制造所需高性能熱制程、鍍膜及配套自動化設(shè)備的研發(fā)、生產(chǎn)與銷售，并可為客戶提供半導(dǎo)體分立器件設(shè)備和配套產(chǎn)品及服務(wù)。
報告期內(nèi)(2020年-2023年上半年)，拉普拉斯的營業(yè)收入分別為0.41億元、1.04億元、12.66億元、10.86億元，同期凈利潤分別為-0.46億元、-0.57億元、1.19億元、1.25億元。公司在上會稿中預(yù)測，2023年全年營業(yè)收入將同比增長129%以上，歸母凈利潤將同比增長246%以上。
報告期內(nèi)，公司前五大客戶主營業(yè)務(wù)收入合計占比分別為100.00%、99.99%、98.67%及97.92%，主要客戶集中度相對較高；其中對晶科能源的收入占比分別為18.13%、54.21%、48.55%及58.07%；對隆基綠能銷售收入占比分別為77.67%、45.54%、14.61%、4.39%。
招股書披露，截至2023年6月30日，拉普拉斯與客戶簽訂的正在履行及報告期內(nèi)已履行完畢的單筆金額超過2億元的重要合同中，關(guān)于珠海愛旭的有2個，涉及的金額分別是50,458.30萬元和42,816.76萬元。
珠海愛旭是上海愛旭新能源股份有限公司(以下簡稱“愛旭股份”)的子公司。據(jù)愛旭股份申請向特定對象發(fā)行股票的補充法律意見書披露，截至2023年6月30日，該公司正在履行或?qū)⒁男械慕灰捉痤~20000萬元以上的重大設(shè)備采購合同、訂單中涉及到拉普拉斯和珠海愛旭的合同有2個，金額分別是48133.20萬元和42816.76萬元。
對比可見，拉普拉斯和愛旭股份披露的合同數(shù)據(jù)中，其中一筆金額存在2325.10萬元的差異。
此外，招股書披露，拉普拉斯2020年第五大供應(yīng)商為布瑯軻鍶特(上海)測量設(shè)備貿(mào)易有限公司，拉普拉斯向其采購金額為315.17萬元；當(dāng)年第四大供應(yīng)商為上海菲利華石創(chuàng)科技有限公司，拉普拉斯向其采購金額為319.64萬元。
招股書同時披露，重慶市大正儀表股份有限公司(以下簡稱“大正儀表”)是拉普拉斯供應(yīng)商之一，據(jù)大正儀表2020年年報顯示，公司當(dāng)年向拉普拉斯的銷售金額為341.99萬元。
蹊蹺的是，2020年大正儀表向拉普拉斯的銷售金額，高于當(dāng)年拉普拉斯與公司第四和第五大供應(yīng)商的銷售金額，卻沒有列入當(dāng)年前五大供應(yīng)商名單中。
關(guān)聯(lián)關(guān)系復(fù)雜，一家關(guān)聯(lián)客戶參保員工為0
招股書顯示，拉普拉斯無控股股東，公司的實際控制人為1983年林佳繼，其直接和間接控制公司共計33.20%的表決權(quán)，現(xiàn)任拉普拉斯董事長、總經(jīng)理。除林佳繼外，其他持有拉普拉斯5%以上股份的主要股東有連城數(shù)控(持股16.87%)、安是新能源(持股8.6%)等。而鐘寶申、李春安為連城數(shù)控的實際控制人。
另外，公開資料顯示，截至今年9月末，鐘寶申還持有公司重要客戶隆基綠能1.3%的股份。而公司監(jiān)事會主席曾鈞曾于2021年在公司第一大客戶晶科能源擔(dān)任過人資經(jīng)理。
拉普拉斯在招股書中披露，深圳維根斯科技有限公司(以下簡稱“維根斯”)是發(fā)行人董事劉群父親劉世清持股60%的企業(yè)，該公司主要從事光伏行業(yè)備品備件的貿(mào)易業(yè)務(wù)，于2023年5月注銷。
報告期內(nèi)，拉普拉斯主要向維根斯銷售流量計等備品備件，2020年、2021年和2022年的銷售金額為58.45萬元、105.59萬元和185.45萬元。
工商資料顯示，維根斯成立于2019年10月11日，注冊資本500萬元，實繳資本0元，繳納社保的人數(shù)為0人。該公司的工商聯(lián)系電話為0755-28329683，聯(lián)系郵箱為caiwu@laplace-tech.cn和2813338105@qq.com。
值得注意的是，維根斯上述工商聯(lián)系方式與拉普拉斯及拉普拉斯董事長林佳繼實際控制的深圳市笛卡爾企業(yè)管理合伙企業(yè)(有限合伙)、惠州拉普拉斯能源技術(shù)有限公司、深圳市傅立葉企業(yè)管理合伙企業(yè)(有限合伙)等多家公司存在相同之處。
作為一家繳納社保人數(shù)均為0的企業(yè)，維根斯與拉普拉斯交易是否真實?維根斯又是否為林佳繼實際控制的企業(yè)?
募投項目投資金額“注水”?
除了上述問題，拉普拉斯在信息披露方面也存在諸多問題。
2023年10月12日，大華會計師事務(wù)所(特殊普通合伙)關(guān)于廣東領(lǐng)益智造股份有限公司申請向不特定對象發(fā)行可轉(zhuǎn)換公司債券審核問詢函的回復(fù)(大華核字[2023]0014229號審核問詢函)顯示，嘉興朝希洪泰股權(quán)投資合伙企業(yè)(有限合伙)(以下簡稱“嘉興朝希”)投資拉普拉斯的金額為2000萬元。
而拉普拉斯在招股書中披露，本次發(fā)行前，嘉興朝希持有公司1.05%的股份，根據(jù)招股書披露的2022年8月拉普拉斯股權(quán)變動情況，可查詢到嘉興朝希的投資金額為6379.6154萬元。
上述兩份文件披露的數(shù)據(jù)為何存在前后矛盾的情形?哪一個文件披露的信息是準確的?
拉普拉斯本次IPO募投項目中，光伏高端裝備研發(fā)生產(chǎn)總部基地項目投資總額為7.7億元，擬使用募集資金6億元，擬在廣東省深圳市坪山區(qū)投資建設(shè)生產(chǎn)基地，占地面積25,422.97平方米。
但根據(jù)深圳市坪山區(qū)政府網(wǎng)站招商項目信息顯示，拉普拉斯計劃投資5.5億元建設(shè)拉普拉斯高端光伏裝備研發(fā)生產(chǎn)總部基地項目，公司于2023年4月13日以7485萬元競得G14311-8036號工業(yè)用地，該地塊土地面積25422.97㎡，建筑面積109000㎡。
拉普拉斯披露的募投項目投資總額7.7億元，比深圳市坪山區(qū)政府網(wǎng)站披露的5.5億元投資金額多了2.2億元。公司的募投項目是否存在為多融資而“注水”情況?
